个人税收递延型养老险方案有望年内敲定

　　已论证了六年多的“个人税收递延型养老保险试点”始终未见政策落地。不过，上海证券报记者获悉，6月上旬中央政策研究室派员赴上海调研试点准备情况。据参加调研座谈会的保险机构负责人透露，试点最终方案有望在年内确定。

　　“个人税收递延型养老保险试点”是国务院关于推进上海“两个中心”建设意见中促进保险业发展的一个重头项目，是指投保人通过购买保险公司的个人税收递延型养老保险产品，从而享有个人所得税款递延优惠的一种养老保险安排。

　　根据知情人士透露，此前上报的试点初步方案已基本得到国税总局的肯定，目前正在等待财政部最后批复，试点最终方案在年内敲定的可能性较大。无独有偶，保监会副主席周延礼近日在陆家嘴论坛间隙亦向媒体表示，“今年试点应该有望实现。”

　　根据之前上报的方案，试点的产品定位为“契约型”，产品形式为万能险、分红险;税收递延模式采取“税基递延”型，即在缴费及收益阶段免税，领取阶段再根据当期税率表缴税。据知情人士透露称，目前，参与首批试点讨论的保险公司已经设计出三种候选延税方案。

　　这三种方案分别为：第一，缴费税前扣除，设定每月缴费上限。每人每月最高缴费1000元，享受延税额度由每个投保人实际税率决定;第二，缴费税前扣除，设定每月享受税延上限。每人每月最高享受200元延税，缴费额度由每个投保人实际税率决定;第三，缴费的一定比例可抵扣当月个税，设定抵扣额上限，设定缴费的20%为个税抵扣额，抵扣当月个人所得税，最高抵扣200元。

　　不过，不排除最后确定的方案中，涉及缴费额度等细节会有所调整。据了解，国寿、平安、太保、长江养老等多家中资保险公司参与了首批试点讨论。即便没有参与到首批讨论的，诸如大都会人寿、工银安盛人寿等外资公司亦积极准备，力争尽快参与其中。

　　在业内人士看来，试点之所以迟迟未推，主要的障碍是影响当期财政收入。但当前老龄化日益严峻、养老金整体储备不足的局势，亟待需要发展商业养老保险来缓解社保的支付压力。大都会人寿中国首席执行官贝克俊在接受上海证券报采访时就表示，税延可以起到一个“抛砖引玉”的效果，即刺激企业安排企业年金、消费者购买个人商业养老保险，虽然可能会牺牲政府当前的财政收入，但可以解决长远的养老财政负担。

　　而保监会主席项俊波在今年陆家嘴论坛上发言时也明确表示，“欧盟一些国家的困境表明，政府在社会福利和公共支出上承诺过高，不利于社会的长治久安和国家财政的可持续发展。而大力发展商业养老和健康保险，建设多支柱的社会保障体系，有利于减轻政府未来的财政负担。”

　　并且这一试点亦有助于正处于低谷期的国内寿险业发展。目前，除上海外，不少城市也相继提出试点申请。有保险公司内部估算，若试点在全国范围实施，每年至少能撬动1000亿元以上的新增保费收入。

　　除此之外，试点也可以为未来的资本市场迎来更多的长期资金。按照业内人士的预测，作为商业性险种的“个人税收递延型养老保险产品”，在投资运作方面与企业年金可能相似，由此也会为资本市场带来可观的资金增量。